Андрей Кульпин
7
All posts from Андрей Кульпин
Андрей Кульпин in Андрей Кульпин,

Банкиры переадресовали кризис

 
Американская комиссия по выяснению причин финансового кризиса вчера заслушала первые свидетельства глав крупнейших финансовых компаний США. Представители Goldman Sachs, JP Morgan Chase, Morgan Stanley и Bank of America заявили, что главными причинами кризиса являются слишком низкие ставки рефинансирования и неспособность регуляторов своевременно увидеть риски для финансовой системы.

Вчера в США специально созданная комиссия по выяснению причин финансового кризиса (FCIC) заслушала показания ведущих банкиров страны — глав Goldman Sachs, JP Morgan Chase, Morgan Stanley и Bank of America. Комиссия из десяти человек создана в прошлом году после прихода к власти Барака Обамы. В нее входят представители Демократической и Республиканской партий. Крупнейшие американские банки подверглись жесткой критике за то, что при управлении заемными средствами недостаточно хорошо оценивали возможные риски, что в итоге привело к увеличению плохих кредитов и лавинообразному росту невыплат по ним. Это, в свою очередь, привело к многомиллиардным убыткам крупнейших инвестбанков, а затем к резкому сокращению рынков заемного капитала и инвестиций, что в итоге и спровоцировало глобальный экономический кризис. Глава FCIC Фил Анджелидис заявил, что "все это похоже на то, как если бы кто-то продавал кому-то машины со сломанными тормозами, а потом начал продавать страховые полисы на эти машины".

Вчерашние выступления банкиров в основном свелись к тому, что причины кризиса заключаются в стечении объективных обстоятельств и неспособности регуляторов вовремя заметить надвигающиеся проблемы, в результате чего многие участники рынка, в том числе и они, могли принимать на себя повышенные риски. Глава Goldman Sachs Ллойд Бланкфайн заявил, что ключевыми причинами возникновения проблем на финансовом рынке США стал "существенный рост объемов иностранного заемного капитала в США, многолетняя политика по поддержанию низких учетных ставок и стимулирование властями политики по активизации потребительского спроса на рынке жилищного кредитования". Когда один из членов комиссии спросил господина Бланкфайна, как могли банкиры не заметить непосредственно перед кризисом, что ряд показателей, в частности снижение требований к заемщикам, ведет к практике плохого кредитования, господин Бланкфайн ответил: "Мы, конечно, видели изменение ситуации, но старались видеть в этом положительные моменты. Мы считали, что если требования упрощаются, то ситуация в экономике становится лучше. Поэтому изменение ситуации не вызывало у нас опасений, достаточных для того, чтобы начинать принимать экстренные меры".

Глава Morgan Stanley Джон Мэк сказал: "Финансовый кризис выявил то, что у регуляторов просто не было достаточных инструментов для защиты стабильности финансовой системы... Сложность финансовых рынков и финансовых продуктов заметно возросла в последнее время, в то время как регулирование и надзор не поспевали за этими темпами". Глава JP Morgan Chase Джейми Даймон заявил: "Я не хочу винить регуляторов, но очень важно решить, как эта система может работать лучше. Нынешняя система регулирования не очень хорошо организована".

В течение 2010 года члены комиссии заслушают других американских банкиров, бывшего министра финансов США Генри Полсона, бывших руководителей ипотечных компаний Fannie Mae, Freddie Mac и страховщика AIG. FCIC также проанализирует деятельность рейтинговых агентств и государственных финансовых регуляторов, чтобы прояснить их роль в возникновении финансового кризиса. В декабре 2010 года комиссия должна представить конгрессу итоговый доклад о причинах финансового кризиса.