Информагентство Финам
1
All posts from Информагентство Финам
Информагентство Финам in Финам,

Об окончании растущего тренда в "Сбербанке" говорить рано

"Сбербанк". Падение ускорилось, хотя недельная свеча вышла белой. В такой ситуации об окончании растущего тренда говорить преждевременно.

Однако российские акции относительно нефти Brent переоценены (примерно на 8,1%). Так, "расчетное" значение (РТС=18.5*Brent) составляет 55.45*18,5=1025.8 пункта, а биржевое значение находится около 1108.8 пункта. В такой ситуации коррекция может продолжиться.

"Газпром". Падение, и мы вчера закрыли длинную позицию на Стоп-лоссе (продали 16 000 акций по 121.5). День закрылся черной свечей, и конфигурация последних свеч напоминает коррекционную. При этом до закрытия дивидендного разрыва на уровне 124.5 не хватило всего десятка пипсов, а котировки остаются выше уровня прохождения скользящей средней ЕМА-55, которая начинает смотреть вверх. Более того, недельная свеча вышла нормальной белой. Все это сулит продолжение роста в среднесрочной перспективе.

ГМК "НорНикель". Белая свеча, и конфигурация последних свеч похожа на коррекционную. При этом скользящая средняя ЕМА-89 уверенно смотрит вверх, но наблюдается "медвежье" расхождение. В такой ситуации котировки могут опуститься к уровню поддержки в районе 9 480 рублей. Тем не менее, мы считаем, что сейчас развивается волна "5", которая может привести цены на акции выше 12 000 рублей.

"Магнит". Первая белая свеча за пять торговых сессий. При этом "медвежий" разрыв 14 сентября на уровне 10 650 рублей остается незакрытым. Однако скользящая средняя ЕМА-55 только недавно начала смотреть вверх после четырех месяцев диапазона. Последнее обстоятельство может означать зарождение нового сильного повышательного тренда, который может продлиться еще 2-3 месяца.

Рекомендации

График изменения стоимости акций "Газпрома", "Сбербанка", "Норникеля", "Магнита" и "Портфеля УТ"

Акции для сравнения с Портфелем УТ в прошлом цикле считаются купленными по средневзвешенным ценам 04.07.2017 г.
  1. Рынок торгуется повышением цен ко вчерашнему закрытию (выше 184.9/121.8/(9613)), в начале торгов 184.9-189.2/121.8-123.7/(9613- 9690) (вероятно):

- удерживать длинные позиции ("Газпром" можно закрыть в диапазоне 124.2-124.5);

- не открывать новые позиции;

- короткие позиции можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около 188.8(9660).

  1. Рынок открывается с разрыва вверх (выше 187.8/122.9/(9633)<10381) и торгуется выше 189.2/123.7/(9690)> (маловероятно).
  2. Рынок торгуется понижением цен ко вчерашнему закрытию (ниже 184.8/121.7/(9613), в начале торгов 184.8-183.1/121.7-120.2/(9613-9465) (возможно):

- не открывать новые позиции;

-удерживать короткие позиции.

    1. Рынок открывается с разрыва вниз (ниже 184.5/121.0/(9521)) и торгуется ниже 183.1/120.2/(9465)(маловероятно).
    2. "Газпром"/"Сбербанк": соотношение составляет 0.659, оставаясь ниже уровня ЕМА-55 и уже значительно удалившись от исторического минимума. Таким образом, падающий тренд продолжается, но есть первые сигналы о его окончании.


Тарасов Роман, ИГ "УНИВЕР"