Продолжаем проект "Биржевые люди", сегодняшнее интервью с человеком, который отвечает у брокера КИТ Фиa>нанс за бизнес-процессы, связанные с алгоритмической торговлей и продукты, привязанные к ним. - Александр, доброе утро. - Здравствуйте, Роман. - Александр, спасибо, что согласились побеседовать со мной. Я видел Ваш ролик с конференции Смарт-Лаба в апреле. Думаю, Вы будете интересным собеседником мне и моим читателям. - Спасибо, всегда приятно. - Насколько я понимаю, Вы специализируетесь в области алгоритмического трейдинга? - Да, это так. Последние несколько лет. - Какие алгоритмические стратегии Вы используете в своих продуктах? - В основном это трендовые стратегии - ловля движений в ту или иную сторону. Чем больше движение имеет амплитуду, тем проще на нем зарабатывать. Если говорить про какие-то разворотные вещи, то у меня просто не получается их ловить, поэтому разворотные системы я не использую. - Александр, сейчас же не самые лучшие времена для трендовых стратегий. Рынок боковой. - Есть такое, согласен. Особенно российский. Есть проблемы, соотношение риск/доходность уменьшается. Стараюсь выбирать те бумаги, в которых присутствуют хорошие движения. - При оценки стратегий на какие показатели ориентируетесь? - Доходность, риск. Также смотрю профит-фактор и очень важно смотреть на просадку. Клиенты приходят в разное время и нужно, чтобы каждый из них не попадал на длительную просадку, особенно в начале. Кривая капитала должна быть как можно более гладкой, когда просадка короткая по времени и небольшая по глубине. - Скажите, какой профит-фактор у Вас в стратегиях. Насколько знаю, добиться профит-фактора выше 2 достаточно сложно? - У меня где-то около 2. В последней стратегии, которую мы запускаем в формате Доверительного управления, на тестах профит-фактор составляет 2,1. - Стратегии используют маржинальные позиции? - Да, берут плечо, но крайне редко, в случае сильных движений. Рынок сильно скоррелирован, когда идет Газпром или Сбербанк, то начинается движение и в других бумагах. Если движение хорошее и истинное, то лучше войти по всем бумагам и использовать плечо. - Срочный рынок используете? - Нет. Там есть проблемы склейки фьючерсов, чтобы сделать «бесконечный» фьючерс и адекватно протестировать. Если в акциях я могу использовать для тестирования данные 2007-2008 года, то во фьючерсах это сделать тяжело. Кроме того, присутствует проблема перенастройки. У нас, в основном, сервис был сконцентрирован на автоследовании. И каждый раз (Ред. после квартальной экспирации) клиенту нужно все перенастраивать, отслеживать. С фьючерсом у меня не задалось. - То есть, в том тренде, который сейчас наблюдается в доллар-рубле. вам не удалось поучаствовать? - Нет, только в акциях работаем. - Хорошие возможности иногда дает срочный рынок. Вот доллар-рубль исторический максимум обновляет. - Согласен. Ну, в принципе ожидаемо с долларом. - А вы на споте? - Да, первые 15 бумаг рынка. - Какие доходности на реальных деньгах удается «отжать» у рынка? - Порядка 30% годовых. Полный текст интервью на MarketLab