Igor10
41
All posts from Igor10
  Igor10 in Igor10,

Опять про ФОРТС, про "зал игровых автоматов".

Тут я наткнулся на очередной блог о срочном рынке. Вот он: http://www.comon.ru/user/vanutar/blog/post.aspx?index1=56467
Там изложена какая-то каша, никакого отношения к срочному рынку не имеющая. Писать блоги мне почти всегда лень, но иногда ваяю.
Решил прокомментировать. Мои комментарии к тезисам изложены курсивом.

Тезисы:
1) ФОРТС - это очень специфичный рынок (бессмысленная фраза, пример: Авторынок - это очень специфичный рынок), искусственный (тут автор прав, в природе нет рынков, рынки созданы человеком, они все искусственные) и алгоритмический по определению (Определение: Срочный рынок - это рынок, на котором происходит заключение срочных контрактов. Автор спутал срочный рынок с языком программирования. Это последний является алгоритмическим по определению), созданный для алгоритмической торговли (здесь автор в общем повторяется, но уже утверждает, что срочный рынок аж создан для алгоритмической торговли. Впервые за сотни лет мы узнали для чего таки создан срочный рынок) , и контролируемый "от и до" крупнейшими игроками - а точнее (за уточнение автору отдельное "спасибо"), Главными Роботами/чиплидерами (Вот так уточнил...Кто это? ZOG-detected? Домысливал ли автор, что один крупнейший игрок  может быть контрагентом другого крупнейшего игрока и как тогда осуществляется контроль "от и до"? Или они все договорились, но тогда это суть один игрок? Непонятно. Тема заговора не раскрыта).

Резюме по п.1: Я не знаю, о чём писал автор, но точно не о срочном рынке. Я думаю, что слово ФОРТС либо попало туда случайно, либо это какая-то иная аббревиатура, расшифровку которой автор не предоставил. Если всё-таки представить, что автор писал о срочке РТС, то мы из его тезиса №1 не получаем никакой информации, отсутствует смысловая нагрузка, даны неверные определения. Можно только предположить наличие паранойяльного синдрома  у автора по поводу контроля "от и до", но о срочном рынке из его тезиса мы ничего не узнаем. Естественно, что какой-либо вывод из написанного в принципе невозможно сделать, хотя некоторые умудряются.
 
2) ФОРТС - практически замкнутая система (что подразумевал автор?, в русском языке словосочетание "практически замкнутая" означает не совсем замкнутая, то есть незамкнутая. Если имеются в виду денежные потоки с улицы на биржу и обратно, то да, она незамкнутая.)  вход новых "несанкционированных" денег отслеживается моментально (здесь нам приоткрывается мировая закулиса, с трепетом мы понимаем, что деньги бывают санкционированные и несанкционированные(то есть свои и чужие, я заметил кавычки у автора, а также, что Соколиный Глаз не дремлет. Автор не пояснил, когда начинается слежка, когда деньги на счёт завели или когда куплен/продан первый контракт)  и порождает ответные меры по их нейтрализации (Мне снова начинает казаться, что речь идёт совсем не о срочном рынке, а о иммунной системе организма, например. Попадание "несанкционированных" бактерий внутрь организма "отслеживается моментально и порождает ответные меры по их нейтрализации". Я понял завуалированный смысл предложения автора, но он его раскрывает ниже, там и прокомментирую) . От того факта, что рынок имеет колоссальные обороты, не изменилось ничего принципиального со времени его становления (не поспоришь, что-то принципиально на рынке изменить сложно, всё по-старому: продаём и покупаем). Главные Роботы полностью контролируют потоки в обе стороны, имея задачу просеить все чужие/посторонние деньги через свои заявки выгодным для себя образом (Волшебный алгоритм сего мероприятия автор не раскрыл. Каким образом ужасные главные роботы могут послать рынок в разные стороны одновременно для каждого из участников торгов - загадка). Можно незаметно ввести небольшую сумму денег (автор Мессия! Он знает, как "незаметно" для Соколиного Глаза "ввести небольшую сумму денег", хотя ранее писал, что вход "несанкционированных" денег отслеживается моментально") и также присоединиться к "просеиванию"( и вот тут автору бы радоваться, появилась возможность заработать денег, но у него почему-то печальное настроение), но любого крупного постороннего игрока быстро вычислят и заставят закрыть позу (ага, автор "крупный посторонний игрок" и не Мессия, просто выше он не уточнил, что Соколиный Глаз не разменивается по мелочам и прессует только крупняк. Становится интересно и возникают вопросы: Как заставляют закрыть позу "крупных посторонних игроков"? Закрыть позу в прибыли или убытке и в каком? Что есть "небольшая сумма денег"? Что есть крупный игрок? Что делает Главный Робот, когда крупный игрок покупает 10000 контрактов, а 1000 мелких игроков продают по 10 контрактов? Как лечит Главный Робот полученный когнитивный диссонанс? Как быть с хитрыми крупными игроками, которые не заботясь о здоровье и заработке Главного Робота, начинают набирать позу малым сайзом с разных счетов. Что делать с неугомонными арбитражёрами и проклятыми хеджерами, которые могут вводить/выводить деньги со счёта от 0 до "бесконечности", ибо при попадании на срочке имеют прибыль на споте и наоборот, и всегда могут донести денег в обеспечение в случае убытков на срочке, что не даст закрыть позу принудительно? Двумя словами: Что делать?)  Как в свое время начинался фортс - аналогичным образом сейчас пытаются раскрутить фьюч ММВБ - назначаются несколько маркет-мейкеров, оборот по сделкам которых поначалу составляет 90-95% всего оборота по новому инструменту. Они полностью контролируют начальные и конечные уровни цен за сессию, имея основными ориентирами даты экспирации фьючерсов, о которых они "знают", а другие только гадают (Я понимаю, что автору трудно излагать свои мысли на письме, являясь полным профаном в вопросе. Я не понимаю, почему он поставил слово "знают" в кавычки, но думаю, что он имел в виду то, что серые кардиналы знают действительно какой будет цена исполнения на момент экспирации или могут её подогнать. Забыв или не зная, что фьючерсы на ФОРТСе являются поставочными и расчётными по споту, причём по споту не только в России, наш друг в припадке паранойи распространил могущественное влияние нашего доморощенного Главного Робота аж за пределы страны, теперь наш Главробот получает достоверную информацию о том, какой будет цена на нефть марки BRENTв Лондоне за какой-нибудь месяцок до экспирации. Мужики в ОПЕК не знают... Дураку понятно, что спот  тоже под колпаком, ибо есть поставочные фьючерсы)  . Чиплидеры действуют согласованно между собой (кто бы сомневался), и для привлечения большего числа (наивных) клиентов переносят на фортс видные невооруженным взглядом корреляции с российским рынком акций, с американскими рынками, с рынком комодов (корреляция со всеми комодами сразу?!), порождая иллюзию "рыночного ценообразования", которые якобы можно понять и использовать (Мы таки окончательно узнаём, что автор не в курсе поставочных фьючерсов и не понимает как определяются расчётные. Но тут он одну вещь случайно угадал. Действительно, арбитражёры "переносят на фортс видные невооруженным взглядом (ладно, сохраним оригинальность, пусть будет взглядом) корреляции с российским рынком акций". Естественно, когда появляется большой спред между акцией и фьючерсом на неё, любой арбитражер купит/продаст то и другое, чтобы получить гарантированную прибыль, вызванную внезапным отклонением. С каждым годом арбитражёров становится больше и с каждым годом корреляция между акцией и фьючерсом растёт, отклонения съедаются быстро. На Сбере, ГП ловить совсем нечего, корреляция 99,9..%. Также народ торгует, да и я раньше торговал, корзиной фьючей и акций против фьюча на индекс. Все эти действия увеличивают корреляцию спота со срочкой и устраняют случайные отклонения. Поэтому непонятно, кстати, зачем некоторые товарищи торгуют голубой спот, да бывает ещё и в короткую. Любовь к брокеру - не иначе. Так что, про иллюзию автор загнул, нет никакой "иллюзии рыночного ценообразования".) . Только корреляции устанавливаются не рыночным, а букмекерским образом - коэффициенты корреляций "назначаются" (опять ZOG-detected+непонимание поставочного и расчётного смысла фьючерса). Сегодня фРТС коррелирует с нефтью на 90%, завтра только на 10%, но на 90% начинает зависеть от курса рубля, а послезавтра и курс рубля уже не так важен, все играют пару доллар-йена или фьюч на американский СиП (хочется спросить: "Малыш, кто тебе обещал тупую предсказуемость на рынке?" Если, например, кто-то продаёт свои акции Сбера в большом количестве, потому что ему захотелось купить ExxonMobil и он его покупает, то не удивительно, что индекс РТС будет падать, а S&Pрасти. Когда купля/продажа закончится корреляция индексов изменится. И таких продавцов/покупателей на рынке куча. Они приходят и уходят, это рынок).
 
Резюме по п.2: Опять мы видим, что человек абсолютно не понимает, о чем пишет. Смесь каких-то фантазий. Реальной информации о срочном рынке нет. Проступает только классический диагноз дилетанта-неудачника, который не желая учиться и разбираться, бездумно плюя с высокой колокольни на все мани- и риск- менеджменты и сливая своё депо, винит всех кроме себя. Ему кажется, что именно против него играет мировая закулиса с Ллойдом Бланкфейном во главе. Такие потом находят выход в инвестировании, слушая различную бредовую аргументацию, типа: "Купил и соси". Слив продолжается и там, только мучительно растягивается во времени. В лучшем случае видят банковскую ставку с непомерными просадками. Как и в первом случае, вывод какой-либо по написанному не сделать, ибо написанное не соответствует реалиям.

3) ФОРТС - это виртуальный тотализатор по угадыванию направления движения цены (к рынку акций это также относится, если бы на споте не нужно было бы угадывать направление движения цены, а все знали бы точно это направление, то и рынка бы не было. Здесь снова проступает то, о чём я писал выше. Автор, попав на срочке и не желая разбираться в причинах слива, начинает слушать советы по инвестированию, подкреплённые бредовыми фразами типа: "В долгосрочной перспективе рынки растут". Поэтому он думает, что на споте направление только вверх и угадывать ничего не нужно, нужно просто купить и ждать. К сожалению, все забывают другую, но уже реальную фразу: "Рынки падают под собственным весом". Если на рынок (любой) нет постоянного притока денег с новыми клиентами, то количество денег у участников постоянно уменьшается (с каждого снимается комиссия и налог на прибыль с заработавшего. Эти деньги выводятся с рынка). Смехотворные дивиденды на споте не компенсируют оттока, там комиссия на порядок выше, а про плату за маржинальную торговлю я промолчу. Отсутствие желания к обучению и финансовая безграмотность положила на рынке акций гораздо больше народу, чем на любом другом рынке. Все знают фразу Кейнса по поводу инвестиций на долгосрочную перспективу: "В долгосрочной перспективе мы все покойники". Попасть на рынке акций при инвестировании гораздо проще, там народ допускает умопомрачительные просадки, по наивности думая, что всё вернётся хотя бы на круги своя. Не вернётся - смотрите графики. Грамотное инвестирование - вещь очень сложная, если человек не в состоянии разобраться со срочным рынком, то в инвестирование и лезть нечего), с правом и реальной возможностью Главных Роботов/чиплидеров установить окончательные цены игрового периода (мыло да мочало - начинай сначала). Обычные игроки фортса делают свои ставки на то, какой будет цена в будущем времени, вовсе не собираясь покупать базовый актив по выбранной цене (на срочном рынке есть хеджеры, спекулянты и арбитражёры(с маркет-мейкерами). Кто такие "обычные игроки" я не знаю. Автор, видимо, подразумевает спекулянтов. Да, им не нужно покупать базовый актив - в этом нет трагедии. Базовый актив продают/покупают хеджеры, для них срочный рынок и сделан. Иногда покупают арбитражёры) . Существует большие сомнения ( с такой подготовкой автор вправе иметь "большие сомнения"), что в случае проблем (каких?) суд сможет рассмотреть их иск к брокеру, так как фактически торговля фьючерсами - это пари, участники которого по закону лишены судебной защиты ( В юриспруденции автор тоже "силён". Оказывается, что участники срочного рынка не только не обеспечены должной защитой прав, но и "по закону лишены". Во как! Автору и тем, кто в танке, можно порекомендовать к прочтению "Закон о рынке ценных бумаг", в частности статью 3, вот ссылка: http://www.consultant.ru/popular/cenbum/50_3.html  Там про производные финансовые инструменты всё очень красиво и подробно.) . В отличие от ММВБ, где каждый клиент может потребовать перевести на себя купленные брокером на его деньги акции, фьючерсы являются "воздушным" активом, активом-фикцией, игрой в направление (Фьючерс - это контракт, у него суть другая, автор, очнись. Что значит перевести на себя, он и так на тебе. Акции тоже давно перестали быть бумажками, а где они зарегистрированы "на тебе" большого значения не имеет). "Сбой" в системе, у вас ноль на счету- и у вас никакой защиты ( Если будет "сбой" в системе, то ноль на счету может появиться и на фондовом рынке, "сбою" без разницы. Умиляет тот факт, что автор не понимает, что в случае "сбоя" , человек на споте попадёт на все деньги, а на срочке только на ГО, которое в разы меньше суммы на споте. На сколько лучше попасть, на 100 руб или на 15? Для автора ответ на этот вопрос не очевиден. По поводу "никакой защиты" - смотрим ссылку на закон наверху, в правовом отношении разницы между спотом и срочкой нет).

Резюме по п.3: В этом пункте автор снова поражает нас полётом своей необузданной фантазии. Опять мировой заговор, опять незнание основ срочного рынка. К этому всему в этом пункте автор добавил ещё и незнание правового регулирования финансовых рынков. Снова, как и ранее, анализировать сии фантазии бессмысленно. Выводы делать и подавно.
 

4) ФОРТС - система, выстроенная намеренным образом, чтобы забирать чужие деньги по аналогии с игровыми автоматами и рулеткой (Автор руководствуется принципом: Чем чаще буду повторять, тем правдивее это будет выглядеть. Некто забирает "чужие деньги". Это не некто, это мы друг у друга деньги забираем, что на срочке, что на споте). Игрокам можно только угадать действия роботов, ибо проанализировать заложенные в них алгоритмы невозможно (да, действительно невозможно проанализировать алгоритм, которого не существует), Главный Робот может в любой момент поменять корреляции на противоположные, и бывалые игроки станут новичками (тут опять наш дорогой главробот и феноменальная логическая связка корреляция - бывалый игрок/новичок. Я её не постиг, я не знал, что опыт коррелирует с корреляцией между инструментами. На наших глазах Главный робот становится богом, он может влиять на сознание участников торгов. Звучит громовой возглас:"И последние станут первыми". Занавес.). ФОРТС устанавливает доступный вход, небольшую комиссию (стоимость одного жетона/контракта невелика), и предоставляет возможность увеличить торговую позицию в 7-13 раз больше суммы своих собственных денег без дополнительной оплаты за это (Это первая правдивая и здравая информация из всей писанины автора!!!). Такие лакомые условия могут быть только в месте, где собираются обчистить клиентов полностью, забрав ВСЕ их деньги ( Чем разбираться в сути, автор предпочитает руководствоваться принципом: "Хорошо там, где плохо, ибо там уже не будет подвоха". Кушать лучше на помойке, потому что в ресторане очень вкусно, что весьма подозрительно, не иначе, отравить хотят. По тому, что слово "все" было написано заглавными буквами, можно сделать предположение, что автором был слит весь депозит). Высокими (в % к небольшому депо) и нередко иллюзорными выигрышами устроители пытаются оправдать колоссальные риски игры своих подопечных (Интересно, как можно пытаться оправдать "колоссальные риски" "иллюзорными выигрышами"?). С фортса их клиенты уже не перейдут на спот, увы, потому что у каждого из них появится психология гэмблера и мелкого фарцовщика(происки Главного робота), а для трейдера это равносильно аннигиляции (Смысл предложения в тумане. Опять я должен догадываться, что авторское "это" - это переход на спотовый рынок, а не появление психологии гэмблера. Хотя не уверен.)

Резюме по п.4: В этом пункте мы получаем первую достоверную крупицу информации о срочном рынке. Но это положительное начинание автор загасил таки своими повторяющимися навязчивыми видениями.

Я не понимаю, зачем полные дилетанты лезут критиковать то, в чём абсолютно не разбираются.